วิธีการคำนวณมูลค่ากระแสเงินสดฟรีด้วย Excel

กระแสเงินสดอิสระ (FCF) เป็นหน่วยวัดของเงินสดที่สามารถจ่ายดอกเบี้ยให้กับเจ้าหนี้ที่มีศักยภาพและผู้ลงทุนในตราสารทุน และใช้ในการประเมินมูลค่าบริษัทก่อนตัดสินใจลงทุนหรือให้กู้ยืม การรู้วิธีคำนวณการประเมินมูลค่ากระแสเงินสดอิสระด้วย Excel จะช่วยให้นักลงทุนและผู้ให้กู้ได้เปรียบในการแข่งขันเมื่อตัดสินใจ ข้อมูลส่วนใหญ่ที่จำเป็นสำหรับการประเมินมูลค่ากระแสเงินสดอิสระสามารถพบได้ในงบกำไรขาดทุนของบริษัทและงบกระแสเงินสด

การเงินสภาพคล่อง

ขั้นตอนที่ 1

พิมพ์ "New Debt Financing" ในเซลล์ A3 และป้อนตัวเลขที่เกี่ยวข้องสำหรับช่วงเวลาในเซลล์ B3 พิมพ์ "การชำระหนี้" ในเซลล์ A4 และป้อนการชำระหนี้ทั้งหมดสำหรับรอบระยะเวลาในเซลล์ B4

ขั้นตอนที่ 2

ป้อน "การยืมสุทธิ" ในเซลล์ A5 ป้อนสูตร "=B3-B4" ในเซลล์ B5 เพื่อคำนวณตัวเลขการยืมสุทธิของคุณ

ขั้นตอนที่ 3

พิมพ์ "กระแสเงินสดจากการดำเนินงาน" ในเซลล์ A6 จากนั้นป้อนตัวเลขที่เกี่ยวข้องจากงบกระแสเงินสดของคุณในเซลล์ B6 พิมพ์ "รายจ่ายทุน" ในเซลล์ A7 และป้อนตัวเลขที่เกี่ยวข้องจากงบกำไรขาดทุนของคุณในเซลล์ B7

ขั้นตอนที่ 4

ป้อน "กระแสเงินสดสู่ส่วนของผู้ถือหุ้น" ในเซลล์ A8 ป้อนสูตร "=B6-B7+B5" ในเซลล์ B8 เพื่อให้ได้ตัวเลขกระแสเงินสดอิสระแรกของคุณ กระแสเงินสดสู่ส่วนของผู้ถือหุ้นโดยอิสระเป็นตัวชี้วัด FCF จากมุมมองของเจ้าหนี้และผู้ถือหุ้น

ขั้นตอนที่ 5

ข้ามแถว พิมพ์ "ดอกเบี้ยจ่าย" ในเซลล์ A10 และป้อนตัวเลขที่เหมาะสมในเซลล์ B10 พิมพ์ "อัตราภาษี" ในเซลล์ A11 และป้อนอัตราภาษีเงินได้สำหรับงวดในเซลล์ B11 ปรึกษาการคืนภาษีปีก่อนของคุณเพื่อค้นหาอัตราภาษีเงินได้ของคุณ

พิมพ์ "Free Cash Flow to the Firm" ในเซลล์ A12 ป้อนสูตร "=B6+(B10*(1-B11))-B7" ในเซลล์ B12 เพื่อคำนวณตัวเลขกระแสเงินสดอิสระที่สองของคุณ กระแสเงินสดอิสระสู่บริษัทเป็นตัววัด FCF จากจุดยืนของบริษัทที่มีมูลค่า